Ссуды под залог

Ссуды под залог — так называется заем с обеспечением обязательства залоговым правом кредитора на определенное в договоре имущество должника.

Ссуды под залог представляют собой одну из основных групп активных операций кредитных учреждений и могут быть классифицированы по целому ряду признаков: по характеру заложенного имущества, по срочности обязательства, по способу получения и погашения ссуды и т. п.

Ссуды под залог недвижимости (см. залог), являющиеся основной операцией учреждений ипотечного кредита (см. XXV, 406/10)  в советском праве не имеют места, поскольку таковое не признает частной собственности на землю. Что же касается до ссуд  под залог движимого имущества (см. заклад), то здесь следует различать: а) ссуды под залог телесных вещей (реальный кредит), и б) ссуды под заклад обязательств (персональный кредит). Соответственно этому различию банковая практика знает следующие категории ссуд: а) под заклад товаров, б) под заклад товарных документов, в) под заклад ценных бумаг и г) под заклад векселей. С точки зрения срочности обязательства ссуды могут быть краткосрочными и долгосрочными. Наконец, по способу получения и погашения ссуды могут быть срочными или до востребования (в форме on саll’ного счета. От банковых ссуд надлежит отличать ссуды ломбардные, назначением которых является потребительный кредит, вследствие чего и объектом заклада в ломбардах служит не столько товар, сколько предметы домашнего обихода и личного потребления. Весьма существенным, хотя скорее практическим, чем теоретическим отличием ломбардной ссуды является присущий ей характер чисто вещного кредита. При неисполнении обязательства должником ломбард должен продать с публичного торга заклад, и перевыручка от продажи его поступает должнику, но при недовыручке — убыток ложится на ломбард и не подлежит взысканию с прочего имущества должника. Напротив, банковая ссуда является кредитом лично-вещным, так как в обязательство должника банк всегда включает его ответственность всем прочим имуществом на случай  если бы при ликвидации заклада часть ссуды, выданной банком, осталась непогашенной.

Ссуды  под залог векселей выдаются банками почти исключительно в форме on call’ного счета, так как сроки закладываемых векселей обычно не совпадают друг с другом. Юридически ссуда под залог векселя отличается от учета его тем, что, поскольку обязательство должника может оказаться погашенным до наступления срока по векселю, заложенному в обеспечение ссуды, должник в праве истребовать заложенный вексель обратно и получить по нему платеж от векселедателя непосредственно; право банка на требование платежа по такому векселю наступает лишь при неисполнении должником своего обязательства по счету. Будучи очень гибкой формой кредита, on саll'ный счет под векселя практикуется банками с известной осторожностью, так как упомянутое право должника истребовать обратно заложенные векселя может привести (и нередко приводит) к тому, что банку вовсе не приходится инкассировать эти векселя, вследствие чего он остается в неведении относительно исправности их оплаты, и качество вексельного портфеля его должника представляется для него неясным. Уценка вексельного рубля, при посредстве которой банки искали иногда способа застраховаться от вытекающего отсюда риска, разумеется, может привести лишь к обратному результату, стимулируя ухудшение вексельного портфеля, и потому операция on саll’ного счета под векселя, как правило, допускается банками лишь в отношении первоклассной клиентуры, обязательства которой не способны вызвать никаких сомнений.

Ссуды  под залог ценных бумаг практикуются банками как в форме срочных займов, так и в форме on саІІ'ных счетов. Последняя всего лучше оказывается приспособленной для биржевых операций и потому именно в on саІІ'ных счетах под ценные бумаги, наряду с чисто коммерческими ссудами, сосредоточивается и спекуляция банковой клиентуры ценными бумагами.

Ссуды под залог товаров и товарных документов, или по другой номенклатуре ссуды под товары на складе и под товары в пути, входят в состав группы товарных операций банков и нередко вызывали и вызывают по адресу банков серьезные нарекания. Существенная разница между указанными двумя видами подтоварных ссуд заключается в том, что ссуды под товарные документы (т. е. в большинстве случаев под товары в пути) являются формой кредита, содействующей товарному обороту и, следовательно, должны рассматриваться при всяких условиях как экономически полезная операция банка. Ломбардная ссуда под товар на складе, напротив, задерживает товарный оборот и содействует подъему цены на данный товар: ее целесообразность зависит от конъюнктуры рынка и, следовательно, с экономической точки зрения полезность ее условна. В отношении формы ссуды под товары могут быть срочными и до востребования; ссуды под товарные документы (на товары в пути) вследствие невозможности фиксировать срок прибытия товара на место назначения оформляются как on саІІ'ные счета. Особым видом ссуд под залог товаров  или товарных документов являются т. н. товарные аккредитивы. В этом случае в залог банку за счет заемщика поступает товар или товарный документ от третьего лица, в пользу которого выплачивается банком сумма ссуды также за счет заемщика.

Относительное значение операции ссуд под залог на балансе коммерческих банков дореволюционного времени видно из следующей справки: на 1/1—1913 г. по всем русским акционерным коммерческим банкам срочные ссуды под залог составляли 80,7 млн. руб., или 5,55% от общей суммы ссуд, тогда как в on саІІ'ные счета было помещено 1 374 млн. руб., или 94,45% от итога ссуд. По сравнению с учетом векселей итог ссуд составил 98,79% (1 456 млн. руб. против 1 472 млн. руб.) и, наконец, по отношению к итогу баланса итог ссуд равнялся 26,20% (ср. XVI, 240/43).

Я. Галяшкин.